Proteggere il proprio capitale dall’incertezza dei mercati rappresenta una delle principali preoccupazioni per ogni risparmiatore e investitore. In un contesto finanziario caratterizzato da volatilità, rischio di perdita e minacce come l’inflazione, individuare un percorso sicuro richiede attenzione, disciplina e conoscenza degli strumenti più idonei. Seguire tre passi fondamentali permette di mettere al sicuro il capitale senza esporsi inutilmente a pericoli per il proprio patrimonio.
Comprendere la natura del rischio e definire le priorità
Il primo passo imprescindibile è analizzare la propria tolleranza al rischio e comprendere che qualsiasi forma di impiego del denaro comporta delle incertezze. Secondo le più recenti guide sugli investimenti a basso rischio, se l’obiettivo è azzerare completamente il rischio di perdita del capitale, non si parla realmente di investimento ma di mera conservazione del risparmio. Tale scelta può essere idonea solo per la parte del patrimonio che non si è disposti a mettere in gioco nemmeno parzialmente nell’arco di un dato periodo.
Le priorità da fissare sono:
- Mantenere il potere d’acquisto al riparo dall’inflazione.
- Evitate perdite nominali o di valore reale del capitale.
- Assicurare liquidità e accessibilità in caso di necessità.
Definendo questi punti sarà più agevole costruire una strategia su misura che minimizzi l’esposizione a eventi sfavorevoli senza sacrificare eccessivamente la redditività.
Scegliere strumenti ad alta sicurezza e protezione
Il secondo passo consiste nella scelta accurata di strumenti finanziari a basso rischio o a capitale garantito, che offrono elevati livelli di protezione. Diverse opzioni si sono consolidate negli anni come soluzioni concrete per mettere al riparo il capitale da oscillazioni e rischi imprevisti:
- Titoli di Stato: strumenti emessi dai governi e considerati tra i più sicuri, grazie alla garanzia pubblica sul rimborso. In Italia, BTP e BOT sono esempio di tale categoria. Riducono drasticamente il rischio di credito, anche se non azzerano completamente quello inflattivo e possono essere soggetti a variazioni dei tassi.
- Conti Deposito o Certificati di Deposito: soluzioni bancarie che, fino a una determinata soglia (100.000 euro presso singola banca aderente al Fondo Interbancario di Tutela dei Depositi), tutelano il capitale dall’insolvenza dell’istituto.
- Buoni fruttiferi postali: prodotti postali totalmente garantiti dallo Stato italiano. Rappresentano la sicurezza massima per i piccoli e medi risparmiatori.
- Polizze Vita e Fondi a capitale protetto: soluzioni assicurative e certificate che offrono l’impegno contrattuale a restituire l’intero capitale investito o una parte significativa a scadenza prestabilita. Consentono di coniugare la ricerca di rendimenti con la sicurezza.
Questi strumenti, pur essendo caratterizzati da rendimenti più contenuti, offrono la certezza di una protezione pressoché totale del capitale al verificarsi delle condizioni previste dagli accordi contrattuali. Tuttavia, la scelta deve essere accompagnata da un’attenta valutazione del rischio residuo (per esempio quello dell’inflazione, o della solidità dell’emittente).
Applicare la diversificazione e monitorare costantemente
La terza e fondamentale azione per scongiurare perdite sul proprio capitale è diversificare le fonti di rischio e monitorare con costanza l’efficacia delle proprie scelte finanziarie. La diversificazione consiste nel non concentrare tutto il patrimonio su un singolo strumento o asset, ma distribuirlo tra più categorie, settori e aree geografiche. Questo accorgimento minimizza le possibilità che un evento negativo pregiudichi l’intera ricchezza.
Nella pratica, un portafoglio prudente potrebbe essere composto da una combinazione dei seguenti elementi:
- Una porzione in liquidità (conto corrente, conto deposito a breve termine).
- Una quota in titoli di stato a breve o medio termine.
- Eventuale frazione in strumenti assicurativi o garantiti per media-lunga scadenza.
La revisione periodica del portafoglio è altrettanto fondamentale. Le condizioni economiche, i livelli di inflazione, i tassi d’interesse e le garanzie offerte dai vari strumenti possono cambiare. Monitorare e, quando necessario, adeguare la suddivisione dei capitali consente di mantenere il proprio patrimonio sempre protetto e allineato ai migliori standard di sicurezza. Ignorare questo passo significa esporsi a rischi imprevisti e spesso evitabili.
I limiti della sicurezza assoluta e le insidie nascoste
Se seguire i tre passi sopra descritti consente di mettere al sicuro il capitale e limitare fortemente il rischio di perdita, è altrettanto importante essere consapevoli delle insidie associate a strategie troppo conservative:
- Il rischio inflazione rappresenta la minaccia principale: anche depositando i propri capitali esclusivamente in strumenti sicuri, la perdita di potere d’acquisto nel tempo può eroderli silenziosamente, riducendo la loro capacità di acquisto reale.
- Rischio di concentrazione: investire tutto in un singolo prodotto, anche garantito, può esporre a rischi sistemici o legati all’emittente.
- Limiti alle garanzie legali: la copertura prevista dai fondi interbancari o assicurativi non è illimitata e va rispettata la massima soglia protetta.
- Rendimenti bassi: la ricerca della sicurezza comporta naturalmente una rinuncia potenziale ai redditi più elevati offerti da altri strumenti.
Per questo motivo, gli esperti consigliano di destinare agli strumenti totalmente privi di rischio solo quella parte del capitale che è essenziale mantenere intatta anche in vista di imprevisti, mentre i capitali residuali – se disponibili – possono essere esposti con criterio a rendimenti maggiori per bilanciare gli effetti dell’inflazione o diversificare ulteriormente.
Alla fine, la saggezza finanziaria sta nel trovare il giusto equilibrio tra sicurezza, liquidità e possibilità di crescita: solo così è possibile preservare efficacemente il proprio patrimonio nel tempo, sfruttando le opportunità offerte dal mercato senza mai mettere a repentaglio quei risparmi che rappresentano la vera sicurezza personale e familiare.
